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二、模型五
模型五的买入函数系数从原来的2600变为X，X代表未知量。因为在模型开始运行时X=2600，等到一轮牛熊过后，有了回收资金，这个X就要根据回收资金的大小进行动态调整。
好，让我们一起来看看模型五的测试情况。
（续）单位：元、股
（续）单位：元、股
（续）单位：元、股
（续）单位：元、股
（续）单位：元、股
测试结果统计如下：
模型五脱胎于模型四（2），二者的逻辑结构几乎一样，唯一的区别就是对回收资金进行了二次利用，所以二者在测试期间的总的投入资金是相同的，都是36.82万元。但是从期末的情况看，模型五全面胜于模型四（2）。绝对收益率从119.57％提高到147.16％，总资产从80.85万元提高到91万元。正是对于回收资金的利用，让我们花了同样多的钱，却能多赚出10万元的利润。同时年化收益率也从8.3％提高到了9.53％。
模型五中一个最关键的改动就是对回收资金的再利用。在上文中，我们叙述了如何利用。这个利用的关键是模型要先经历一次完整的牛熊周期。在2002-2006年这轮熊市中，我们投入按照模型投入了多少本金，那么下次熊市来临，我们也假设大致需要投入这么多的资金。这里隐含了一个前提，就是“历史总会以相似的情况重演”，其实坦白地说，这句话也是我们整个量化定投模型的前提，甚至可以说是所有股票技术分析理论的前提。我们不求每次的牛熊轮替都是复制以前，当然也不可能。但是，大致都在遵循着同样的运行规律。
从模型五2008年后对回收资金的利用看，2008-2015年，31万元的回收资金，在2015年2月时，已经使用了27万元，剩余4万多元。90％的回收资金都按照模型的买入函数很好地分配到了低估值点位上。这也是我们能在期末多赚取10万元的原因所在。从结果来看，历史确实以大致相似的情况重演了。随着指数的不断发展，我们所知道的历史样本会越来越多，这对我们是非常有利的。比如在模型五中，我们在2008年后对积攒的回收资金利用公式中的19.1万元是根据2002-2005年熊市得到的，那么到今天，我们又经历了一轮牛熊周期，2009-2014年的熊市，按照原先的买入公式，我们的新增投入是17万元。对于模型五来说，今后再接着运行下去的话，公式中的19.1就要变为二者的平均数18了。样本的增多，让我们的模型的适应性会越来越强。
回收资金这块我们已经找到了一种再利用的办法，但是，这种方法需要时间，而且是比较长的时间。如同模型五中的情况，31万元的资金我们用了5年的时间还剩下4万多元。在这么长的时间内，资金是在每月月底按照公式买一笔的。这中间大量的资金还是躺在账户中睡觉。针对这个情况，我认为这部分资金可以买入场内的货币基金，这属于无风险的理财收益。别看每年大约只有3％的收益，但是积累下来也是比较可观的。